En esta era de disputas en el Congreso, cualquier legislación que salga de esas cámaras con apoyo bipartidista merece atención. Tal es el caso de la Ley SECURE, acrónimo de “Sbtener E Community Up para Rextensión Emejora”, que fue aprobada en julio pasado por una votación casi unánime en la Cámara de Representantes. Pero la Ley SECURE también garantiza una nota de precaución para aquellos que han invertido mucho en cuentas IRA y/o planes 401(k) porque realmente es un "cambio de juego", y no para mejor, cuando se trata de la distribución y tributación de retiros de planes heredados.
Aparentemente, la Ley SECURE, promulgada por el presidente el 20 de diciembre de 2019, busca abordar la falta de preparación para la jubilación de muchos ciudadanos estadounidenses, una generación que fue testigo de la casi desaparición de los “beneficios definidos”, es decir, los planes de pensión tradicionales, y el aumento de las “contribuciones definidas”, 401(k)s et al. Algunos dicen que la crisis de la jubilación se debe en parte a este hecho:
Los planes de pensión fueron/son administrados por profesionales de la inversión para la jubilación, mientras que los 401(k) son administrados por cualquiera que tenga uno. Y la participación es voluntaria, por lo que ahora 1 de cada 5 estadounidenses NO tiene ahorros para la jubilación, y más de un tercio tiene menos de $25,000 ahorrados.
Ingrese a la Ley SECURE, diseñada para aliviar el problema con un paquete de beneficios que incluye:
• Un retiro máximo sin multas de los planes 529 de $10,000 para pagar préstamos estudiantiles. (La deuda de préstamos estudiantiles, ahora estimada en $ 1.5 billones, afecta a uno de cada cuatro estadounidenses).
• Reglas relajadas para empleadores con planes de jubilación patrocinados que ofrecen anualidades.
• Créditos tributarios y protecciones en Planes de Empleadores Múltiples colectivos para pequeñas empresas que quieran ofrecer planes 401(k) a sus trabajadores.
• Como un guiño a la "economía de los trabajos temporales", SECURE permite que los empleados a tiempo parcial a largo plazo reciban beneficios de jubilación.
• Una disposición favorable a la familia permite un retiro de hasta $5,000 de los planes de jubilación para la adopción o el nacimiento de un niño.
En el frente de la jubilación, SECURE tiene:
• Se eliminó una edad máxima, que antes era de 70-1/2, para realizar aportes al retiro.
• Cambió la edad para el comienzo de las distribuciones mínimas requeridas (RMD) de 70-1/2 a 72.
Con respecto a la SEGURIDAD y la jubilación, esa es la buena noticia. Ahora podemos seguir ampliando nuestras contribuciones y tenemos un año y medio adicional para dejarlas crecer antes de recibir distribuciones. Pero, y este es un gran PERO: se estima que el gobierno necesitará alrededor de $16 mil millones para financiar los beneficios de SECURE. Entonces, ahora las malas noticias.
Quienes estén familiarizados con las reglas de distribución mínima exigidas desde hace mucho tiempo saben que antes de SECURE, las personas jubiladas comenzaban a recibir distribuciones a los 70-1/2 y lo hacían todos los años mientras vivieran. Y, cuando falleciera uno de los cónyuges, el cónyuge sobreviviente reinvertiría la cuenta IRA del difunto creando una cuenta más grande de la cual tomaría las RMD anuales.
Cuando ambos cónyuges habían fallecido, esa cuenta generalmente la heredaban los hijos de la pareja que tomaban la distribución también de por vida. Estos llamados "Stretch IRA" literalmente "estiran" el tiempo durante el cual se distribuyó la IRA, incluso de una generación a la siguiente. Esto no solo generó un ingreso constante, sino también un bajo nivel de impacto fiscal a lo largo del tiempo. La Ley SECURE ha cambiado todo eso para un grupo en particular: los beneficiarios que heredan una IRA o 401(k).
Bajo SECURE, el aspecto tradicional de "extensión" de una IRA heredada todavía se aplica a los beneficiarios que son cónyuges sobrevivientes, enfermos crónicos/discapacitados, dentro de los 10 años de edad del propietario original de la IRA, o menores de 18 años (pero una vez que 18, el se aplican nuevas reglas).
Las nuevas reglas para todos los demás beneficiarios bajo la nueva Ley SECURE son muy claras. El monto total de una IRA heredada debe distribuirse dentro de los 10 años posteriores a la muerte del propietario original. Si no se han distribuido todos los fondos de la IRA dentro de ese período de 10 años, el monto restante se distribuirá como una suma global.
Los efectos nocivos de este cambio son varios.
Uno, si el beneficiario hereda y debe tomar una distribución de la IRA durante una década que ocurre en sus años de ingresos máximos, como sus 40 y 50 años, los retiros se gravarán en la categoría de impuestos sobre la renta de ese individuo en ese momento. Resultado: una carga fiscal mucho más alta que si la cantidad se distribuyera literalmente durante toda la vida, o los años de ganancias no máximas en la última parte de la vida.
Dos, en lugar de proporcionar un flujo constante de ingresos durante varios años, el destinatario se ve obligado a tomar el dinero durante el período de 10 años.
Tercero, dado que se puede tomar cualquier cantidad en cualquier momento durante el período de 10 años, el efecto moderador del sistema RMD sobre aquellos tentados a "retirar dinero" desaparece. Aunque, un benefactor puede establecer un "fideicomiso de traspaso" que puede dictar cómo se distribuye el monto total, pero aún debe ocurrir durante un período de 10 años.
Entonces, ¿quién siente el pellizco de la nueva Ley SECURE? Como escribe Leon LaBrecque para Forbes decirlo: “Mucha gente. Primero, tenga en cuenta que esto afecta a todos los planes calificados, por lo que §401(k), 403(b), 457(b), 401(a), ESOP, planes de saldo en efectivo, sumas globales de planes de beneficios definidos e IRA. Para dar una idea de la amplitud del efecto de esta nueva regla, LaBrecque dice: “¿Es grande? Los activos totales de las cuentas IRA tradicionales superaron los 7.85 billones de dólares”. Sí, eso es un billón con una T.
Entonces, al final, SECURE ofrece una serie de beneficios diseñados para aliviar lo que muchos, incluido el Congreso, ven como una "crisis de jubilación" en los Estados Unidos. Pero, como todas las soluciones, tiene un precio y, para ser francos, ese precio lo pagarán los beneficiarios de los ciudadanos que ahora viven y que han invertido más en sus jubilaciones. Y, si se encuentra entre esos ciudadanos, en Prager Metis estamos de acuerdo con LaBracque cuando dice: "Este no es momento de entrar en pánico, pero es hora de conversar". Es decir, una conversación con su asesor de Prager Metis para explorar posibles alternativas de planificación patrimonial y ahorro para la jubilación.
Jonathan Gold
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